信審官中小企業(yè)風(fēng)險管理培訓(xùn)
中小企業(yè)風(fēng)險管理培訓(xùn)
一、保前調(diào)查企業(yè)階段
（一）行業(yè)分析，防范系統(tǒng)性風(fēng)險
全球通貨緊縮，經(jīng)濟下行，產(chǎn)能過剩，開工不足，競爭激烈，盈利下降
※需求下降原因：國家重大政策變化，eg.酒
購買力不足，eg.房地產(chǎn)
※供給多余原因：技術(shù)進步
全球可輸入，自由貿(mào)易
1、上下游游戲規(guī)則：包括結(jié)算規(guī)律，資金占用的環(huán)節(jié)，付款方式，收款方式，存貨占用，固定資產(chǎn)投入占用
2、行業(yè)分析幾個簡單方法
（1）營業(yè)執(zhí)照的經(jīng)營范圍——特殊要求
eg.江蘇威鵬金屬的馬口鐵，要酸洗，要鍍錫，環(huán)評是否過關(guān)
（2）行業(yè)資質(zhì)——準入不準入，級別有多高
eg.建筑、房地產(chǎn)、食品醫(yī)療衛(wèi)生、廢舊金屬回收、地溝油
（3）貿(mào)易類企業(yè)是代理商還是經(jīng)銷商
代理商要求高于經(jīng)銷商，資金量大，貨渠道寬裕
（4）上下游客戶結(jié)構(gòu)，結(jié)算方式
看出企業(yè)規(guī)模、質(zhì)量和行業(yè)內(nèi)地位、水準
（二）實際控制人情況
1、看其原始積累：包括財富積累與技術(shù)積累，下游人脈。如中途收購得來，則技術(shù)、資質(zhì)、渠道的掌控力差。
2、看實際控制人風(fēng)險偏好：看其盈利的模式，盈利后的投資方向，激進的會投房地產(chǎn)、小貸、期貨等，保守的會在行業(yè)內(nèi)上下左右擴張。
3、看其關(guān)聯(lián)企業(yè)：資金統(tǒng)一調(diào)配到哪兒，主體現(xiàn)金流是否不正常。
4、看其抗壓能力與經(jīng)營意愿：在有風(fēng)險的狀況下，宜興人違約意愿大，江陰人強韌、硬抗。
5、看其生活愛好與生活態(tài)度：是否有吃喝嫖賭抽等不良嗜好。
6、檢驗方法
（1）營業(yè)執(zhí)照、章程、驗資報告等基礎(chǔ)資料
股東變遷——經(jīng)營不穩(wěn)定
大股東、法人、實際控制人是否一致——關(guān)聯(lián)企業(yè)調(diào)查
（2）人行報告顯示關(guān)聯(lián)、互保情況
（三）現(xiàn)金流分析
1、現(xiàn)金流是第一還款來源，反擔(dān)保措施只是緩釋風(fēng)險的措施
2、分現(xiàn)金流量表的三塊來分析
（1）投資、籌資相對穩(wěn)定，可不分析
（2）小企業(yè)生產(chǎn)簡單，存貨少，生產(chǎn)周期短，形勢不好可減產(chǎn)甚至停產(chǎn)，大企業(yè)，特別是重裝備企業(yè)不能減產(chǎn)或停產(chǎn)，因此相對而言小企業(yè)經(jīng)營現(xiàn)金流更不穩(wěn)定
3、支付能力分析
（1）貨幣-原材料-產(chǎn)成品-應(yīng)收賬款，整個生產(chǎn)周期越快，支付能力越強
（2）現(xiàn)金及非現(xiàn)金流動資產(chǎn)之和對應(yīng)融資金額的倍數(shù)——體現(xiàn)支付能力
（3）除固定資產(chǎn)外的啟動資金（鋪底）+歷年累積，比例多高，看3-5年的資料
（4）收集真的資料很難，小企業(yè)科目少，金額不大，發(fā)生量也不大，還有很多現(xiàn)金交易，納稅報表可能由關(guān)聯(lián)銷售或原料進出來造假，卡流水可能非貿(mào)易背景，所以直接看會計系統(tǒng)，如果有賬外賬，直接問老板要，核實應(yīng)收、應(yīng)付、貨幣結(jié)余幾個重要科目
4、流動資金占用量分析方法
（1）隨機抽取一個月
（2）結(jié)合生產(chǎn)周期抽取
A．進行偏離度分析：統(tǒng)計流動資金占用量最大值、最小值和平均值，差異大，關(guān)注現(xiàn)金流來源的穩(wěn)定性，設(shè)計還貸時間與金額
B．結(jié)構(gòu)分析：原材料占比、產(chǎn)成品占比、應(yīng)收款占比，應(yīng)收款關(guān)注集中度
C．流動資金占用量與融資比較，與銷售收入比較（經(jīng)營能力），與凈利潤比較（盈利能力），與固定資產(chǎn)原值比較（杠桿）
二、保前與銀行人員交流階段
兜底還是增信，關(guān)注銀行從業(yè)人員道德風(fēng)險
關(guān)注銀行信貸政策，行業(yè)傾向，激進/謹慎
三、擔(dān)保方案確定階段
（一）合作銀行多元化，行業(yè)多元化
（二）融資產(chǎn)品多元化，可多做低風(fēng)險業(yè)務(wù)
1、中長期流動資金貸款
2、債務(wù)類保函、備用信用證
3、無追索權(quán)保理，短期流動資金貸款，銀票，國內(nèi)信用證
4、進口押匯（代付），打包貸款，提貨擔(dān)保
5、商票貼現(xiàn)，有追索權(quán)國內(nèi)保理
6、進口信用證，保付加簽，背對背信用證，投標保函、履約保函、預(yù)付款保函、信用證項下無不符點出口押匯
7、出口雙保理
8、低風(fēng)險業(yè)務(wù)
Eg.保理：轉(zhuǎn)讓應(yīng)收賬款
根據(jù)借款人有無責(zé)任分有追索和無追索
根據(jù)欠賬人有無金額、到期日、瑕疵、回專戶確認分明保理和暗保理
依據(jù)風(fēng)險等級由低到高排序：有追明、有追暗、無追明（買斷）
我們的機會在于：強勢暗保理為企業(yè)增信
中型企業(yè)的上下游明保理增信
網(wǎng)絡(luò)金融暫無法律依據(jù)則擔(dān)保介入，如電子倉單質(zhì)押
四、保后管理
參考銀行
風(fēng)險動態(tài)管理（應(yīng)收賬款必須入會計系統(tǒng)看，政府項目要看驗收審計，看對方是否已成應(yīng)付款）
